Vertiv Holdings Co (NYSE: VRT), líder mundial en infraestructura digital crítica, ha anunciado que ha alcanzado un acuerdo para adquirir Purge Rite Intermediate, LLC (“PurgeRite”), un proveedor destacado de servicios de limpieza mecánica, purgado y filtración para centros de datos y otras instalaciones de misión crítica, a Milton Street Capital LLC por aproximadamente 1.000 millones de dólares en efectivo al cierre, además de una posible contraprestación adicional de hasta 250 millones de dólares basada en el cumplimiento de determinados objetivos de rendimiento en 2026.
La adquisición, con un precio aproximado de 1.000 millones de dólares, representa un múltiplo de aproximadamente 10 veces el EBITDA previsto para 2026, incluyendo las sinergias de costes esperadas. Este múltiplo podría reducirse si se cumple el earn-out. Se prevé que la operación aumente el margen para el negocio de Servicios de Vertiv, que ya opera con márgenes superiores a la media corporativa. PurgeRite reforzará las capacidades de Vertiv en servicios de gestión térmica y consolidará su posición como líder mundial en servicios de cadena térmica de nueva generación para sistemas de refrigeración líquida, incluidos los que dan soporte a centros de datos dedicados a la inteligencia artificial.
A medida que la informática de alto rendimiento (High-Performance Computing, HPC) y las “fábricas de IA” del futuro impulsan mayores densidades térmicas que requieren tecnologías de refrigeración líquida, resulta esencial implementar y mantener circuitos de fluido limpios para maximizar el rendimiento de la refrigeración. Este proceso comienza con un flujo óptimo durante la puesta en marcha, estableciendo un refrigerante ultra limpio, sin aire y químicamente estable, y manteniendo ese equilibrio para conservar el rendimiento durante todo el ciclo de vida del sistema.
Una gestión eficaz de los fluidos —que incluye el lavado de los circuitos a alta velocidad para eliminar residuos, el purgado de aire y gases, y el llenado con fluido limpio— es un servicio esencial que permite la operación de centros de datos de alta densidad, favoreciendo una mayor eficiencia térmica, resiliencia operativa y disponibilidad.
PurgeRite aporta experiencia en ingeniería, tecnologías patentadas y capacidad de escalado para adaptarse a los exigentes calendarios de los centros de datos, posibilitando aplicaciones complejas de refrigeración líquida a lo largo de toda la cadena térmica, desde los chillers hasta las unidades de distribución de refrigerante (CDU). Con sólidas relaciones con hyperscalers y proveedores de colocation de nivel 1, PurgeRite se ha consolidado como líder del sector en servicios de limpieza mecánica, purgado y filtración para aplicaciones de misión crítica.
“Esta adquisición representa una expansión estratégica de las capacidades de gestión de fluidos de Vertiv, desde el diseño hasta el mantenimiento”, declaró Gio Albertazzi, CEO de Vertiv. “Los servicios especializados y la excelencia en ingeniería de PurgeRite complementarán nuestro portfolio actual y reforzarán nuestra capacidad para dar soporte a entornos de computación de alta densidad y aplicaciones de IA, donde la gestión térmica eficiente es clave para el rendimiento y la fiabilidad. Esta operación está plenamente alineada con nuestra prioridad de destinar capital a adquisiciones estratégicas que fortalezcan y amplíen nuestro liderazgo dentro del ecosistema de infraestructura digital crítica”.
Tras el cierre de la operación, los servicios de PurgeRite se integrarán con las actuales soluciones de refrigeración líquida de Vertiv para ofrecer soluciones integrales de gestión térmica, desde las instalaciones hasta el nivel de sala, fila y rack. La incorporación de PurgeRite aportará beneficios significativos para los clientes, entre ellos:
- Mejora del rendimiento del sistema mediante una mayor transferencia de calor y eficiencia de los equipos.
- Reducción del riesgo de inactividad gracias a la excelencia operativa, con planificación detallada, ejecución ágil y procesos líderes en el sector.
- Ampliación de la capacidad de servicio, respaldando operaciones globales con calidad constante.
PurgeRite tiene su sede en Houston (Texas) y prevé expandir su red de centros de servicio en toda Norteamérica.
Stifel actúa como asesor financiero exclusivo de Vertiv, mientras que Buchanan, Ingersoll & Rooney PC ha proporcionado asesoramiento jurídico. Harris Williams es el asesor financiero de PurgeRite y DLA Piper LLP (US) su asesor jurídico.
La transacción está sujeta a las condiciones de cierre habituales, incluida la obtención de las aprobaciones regulatorias requeridas conforme a la Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act de 1976, y se espera que se cierre durante el cuarto trimestre de 2025.
